Извештај о тржишту решења за чување на блокчейну 2025: Дубинска анализа покретача раста, технолошких напредака и конкурентних динамика. Истражите кључне трендове, прогнозе и стратешке могућности које обликују индустрију.

• Извршни резиме и преглед тржишта
• Кључни технолошки трендови у решењима за чување на блокчейну
• Конкурентска структура и водеће компаније
• Прогнозе раста тржишта 2025–2030: CAGR и пројекције прихода
• Регионална анализа: тржишни удео и нови центри
• Будући изглед: иновације и стратешке мапе пута
• Изазови и могућности: регулаторне, безбедносне и баријере усвајања
• Извори и референце

Извршни резиме и преглед тржишта

Решења за чување на блокчейну односе се на безбедне услуге складиштења и управљања дигиталним средствима, као што су криптовалуте и токенизоване хартије од вредности, која користе блокчейн технологију. Како се тржиште дигиталних средстава развија, институционални и малопродајни инвеститори све више траже робустне, усаглашене и технолошки напредне услуге чувања како би заштитили своје имовине од крађе, губитка и регулаторних ризика.

До 2025. године, глобално тржиште решења за чување на блокчейну доживљава брз раст, подстакнуто уграђеним усвајањем дигиталних средстава, развојем регулаторnih оквира и уласком традиционалних финансијских институција. Према Grand View Research, укупно тржиште блокчейн технологије ће достићи преко 1,4 триллиона долара до 2030. године, при чему решења за чување представљају критичну инфраструктурну компоненту. Појачано учешће институција, укључујући банке, управнике имовине и хеџ фондове, интензивирало је потребу за платформама чувања на нивоу предузећа које нуде вишеслојну безбедност, осигурање и регулаторну усаглашеност.

Кључни играчи као што су Coinbase, Fireblocks и BitGo проширили су своје понуде укључивањем напредних функција као што су мултипартска рачуна (MPC), опције за хладно и топло складиштење, и несметану интеграцију са платформама за трговање и обраду. У међувремену, традиционални чувари као што су BNY Mellon и State Street ушли су на тржиште, користећи своје репутације и регулаторну експертизу како би привукли институционалне клијенте.

• Регулаторни оквир: Јурисдикције као што су Сједињене Државе, ЕУ и Сингапур увеле су или разјасниле регулације за чување дигиталних средстава, подстичући веће поверење међу институционалним инвеститорима. Комисија за хартије од вредности и берзе Сједињених Држава (SEC) и Европска централна банка (ECB) активно утичу на захтеве усаглашености за чуваре.
• Покретачи тржишта: Преливање токенизованих средстава, интеграција DeFi и потреба за безбедном, масштабном инфраструктуром убрзавају потражњу. Осигурање и могућност ревизије су такође кључне разлике.
• Изазови: Претње кибернетичке безбедности, развој регулаторних стандарда и интероперабилност са наследним системима остају значајне баријере за учеснике на тржишту.

Укратко, решења за чување на блокчейну постају незаменљива у екосистему дигиталних средстава до 2025. године, подржавајући институционално усвајање и интегритет тржишта. Сектор је спреман за континуирану иновацију и консолидовање док се конкуренција појачава, а регулаторна јасноћа побољшава.

Кључни технолошки трендови у решењима за чување на блокчейну

Решења за чување на блокчейну брзо се развијају како би задовољила растућу потражњу за безбедним, усаглашеним и кориснички пријатним управљањем дигиталним средствима. Како институционално и малопродајно усвајање криптовалута и токенизованих средстава убрзава, технологија која подржава услуге чувања доживљава значајну трансформацију. У 2025. години, неколико кључних технолошких трендова обликује пејзаж решења за чување на блокчейну:

• Мултипартска рачуна (MPC): MPC постаје преференцијални криптографски приступ за сигурно чување приватних кључева без стварања једне тачке неуспеха. Делјењем кључних делова међу више страна, MPC побољшава безбедност и оперативну флексибилност. Водећи добављачи као што су Fireblocks и Curv (сада део PayPal) интегрисали су MPC како би омогућили сигурно, реално потписивање трансакција и смањили ризике повезане са компромитацијом кључева.
• Модул за хардверску безбедност (HSM) и сигурне области: Док MPC добија на значају, HSM остају основа за многе чуваре, нудећи окружене заштите за складиштење кључева и криптографске операције. Иновације у технологији сигурних области, као што је Intel SGX, користе се за даље изоловање осетљивих процеса, што је видљиво у решењима компанија Ledger Enterprise и Gemini.
• Токенизација и интероперабилност: Платформе за чување проширују подршку за широку лепезу дигиталних средстава, укључујући токенизоване хартије од вредности, NFT-ове и стейблкоине. Протоколи интероперабилности, као што су они које развија Chainlink Labs, омогућују несметано управљање средствима преко различитих блокчејна, што је критично за институционалне клијенте који управљају различитим портфолијима.
• Аутоматизована усаглашеност и извештавање: Регулаторна контрола постаје све интензивнија, подстичући чуваре да интегришу автоматизоване алате за усаглашеност. Решења сада укључују реалне AML/KYC провере, праћење трансакција и доступне ревизорске трагова, што су имплементирали BitGo и Coinbase Custody.
• Интеграција DeFi-a и услуге стейковања: Чувари све више нуде приступ децентрализованим финансијама (DeFi) и стейковању, омогућавајући клијентима да зарађују принос на одржавана средства. Овај тренд илуструју Anchorage Digital и Kraken, који пружају сигурно учешће у стейковању и DeFi-у уз одржавање безбедности на нивоу институција.

Ови технолошки трендови заједно покрећу зрелост решења за чување на блокчейну, чинићи их робустнијим, масштабнијим и усклађенијим са развијањим потребама институционалних и малопродајних инвеститора у 2025. години.

Конкурентска структура и водеће компаније

Конкурентска структура тржишта решења за чување на блокчейну у 2025. години карактерише брза иновација, стратешка партнерства и растуће институционално усвајање. Како дигитална средства постају све више уобичајена, потражња за сигурним, усаглашеним и масштабним услугама чувања се повећа, подстичући и традиционалне финансијске институције и специјализоване финтек компаније да прошире своје понуде.

Водећи играчи на тржишту чувања блокчейн-а укључују комбинацију традиционалних финансијских гиганата и крипто-родних компанија. BNY Mellon је искористио своје наслеђе у сервису имовине за покретање платформи за чување дигиталних средстава, циљајући институционалне клијенте који траже регулаторну усаглашеност и робусну сигурност. Слично томе, State Street је проширио своју дигиталну дивизију, интегришући чување на блокчейну у своје основне услуге како би задовољио растући захтев клијената.

Међу крипто-родним компанијама, Coinbase остаје доминантна снага, са својом платформом Coinbase Custody која нуди сигурно, осигурано складиштење за широк спектар дигиталних средстава. BitGo наставља да иновира са мулти-потписном технолошком безбедношћу и сигурношћу на нивоу институција, док је Fireblocks добио значајну привлачност захваљујући својој мрежи безбедног преноса и подршци за DeFi и токенизацију.

Остали значајни конкуренти укључују Anchorage Digital, прву федерално овлаштену банку дигиталних средстава у САД, која пружа решења за чување прилагођена регулаторним захтевима. Ledger Enterprise и Copper су такође признати по својим напредним безбедносним протоколима и флексибилној интеграцији са платформама за трговање и обраду.

• Стратешка партнерства: Многи водећи играчи формирају алијансе са управницима имовине, берзама и провајдерима технологија како би проширили своје екосистемске услуге. На пример, BNY Mellon је сарађивао са Chainalysis за побољшану усаглашеност и управљање ризиком.
• Регулаторна усаглашеност: Компаније улагање много у испуњавање развијајућих регулаторних стандарда, посебно у Сједињеним Државама и Европи, како би привукле институционалне клијенте и осигурале дугорочну одрживост.
• Технолошка разлика: Иновације у мултипартској рачуни (MPC), модулима хардверске безбедности (HSM) и покривености осигурањем су кључне разлике међу најбољим провајдерима.

Укупно, тржиште чувања блокчейн-а у 2025. години је веома динамично, са конкуренцијом коју подстиче иновација безбедности, регулаторно усаглашавање и способност да подржи широку лепезу дигиталних средстава и финансијских производа.

Прогнозе раста тржишта 2025–2030: CAGR и пројекције прихода

Тржиште решења за чување на блокчейну спремно је за чврст раст између 2025. и 2030. године, подстакнуто растућим институционалним усвајањем дигиталних средстава, развојем регулаторних оквира и све сложенијим кибер претњама које захтевају сигурно складиштење. Према проекцијама MarketsandMarkets, глобално тржиште чувања блокчейн-а очекује се да ће регистровати годишњу стопу раста (CAGR) од приближно 27% у току овог периода. Пројектовани приход ће порасти са око 1,2 милијарде долара у 2025. на преко 4,0 милијарде долара до 2030. године, одражавајући како проширење портфолија дигиталних средстава тако и улазак нових институционалних играча.

Неколико фактора подржава ову растајућу траекторију. Прво, све већа алокација дигиталних средстава од стране хеџ фондова, породица и традиционалних финансијских институција подстиче потражњу за решењима за чување на нивоу предузећа. Друго, регулаторна јасноћа на кључним тржиштима као што су Сједињене Државе и Европска унија охрабрује конзервативније инвеститоре да учествују, под условом да је постављена робусна инфраструктура за чување. Треће, преливање токенизованих средстава — укључујући хартије од вредности, некретнине и алтернативна улагања — захтевају сигурне и усаглашене механизме складиштења, даље проширујући адресабилно тржиште за провајдере чувања.

Прогнозе сегментације тржишта указују да ће институционални сегмент наставити да доминира уделом прихода, чинећи преко 70% укупне вредности тржишта до 2030. Географски, Северна Америка ће задржати своје водеће место, подржана присуством великих чувала и повољним регулаторним развојем, док се очекује да ће Азијско-пацифички регион имати најбржи CAGR, подстакнут брзом иновацијом у финтеку и растућем усвајању дигиталних средстава у земљама као што су Сингапур и Јапан (Grand View Research).

Кључни играчи — укључујући Coinbase, BitGo и Fireblocks — очекује се да ће значајно улагати у надоградњу технологија, осигурање и функције усаглашености како би стекли тржишни удео. Стратешка партнерства са банкама и управницима имовине ће такође убрзати продор на тржиште. Укратко, период од 2025–2030. године ће бити сведок и брзог раста прихода и значајних иновација у решењима за чување на блокчейну, док се сектор развија да задовољи развијајуће потребе институционалних и клијената са високим нето вредностима.

Регионална анализа: тржишни удео и нови центри

Глобално тржиште решења за чување на блокчейну доживљава значајну регионалну диференцијацију у погледу тржишног удела и појављивања нових центара. До 2025. године, Северна Америка и даље доминира сектором, са процењеним уделом од 45% у глобалном тржишту. Ова предност је последица присуства великих институционалних инвеститора, напредних регулаторних оквира и концентрације водећих провајдера чувања као што су Coinbase и BitGo. Сједињене Државе, пре свега, користе проактивну регулаторну јасноћу коју пружају агенције као што је Комисија за хартије од вредности и берзе Сједињених Држава, што је подстакло институционално усвајање и иновације у чувању дигиталних средстава.

Европа је други по величини тржиште, са око 30% глобалног удела. Раст региона је подстакнут имплементацијом регулације о тржиштима у крипто-активама (MiCA), која је стандардизовала стандарде и подстакла крос-границе услуге чувања. Кључни финансијски центри као што су Швајцарска, Немачка и Уједињено Краљевство појављују се као центри, са компанијама као што су Metaco и Ledger које воде иновације у решењима за чување на нивоу институција. Европско тржиште се такође одликује јаким сарадњом између традиционалних банака и финтек компанија, што даље убрзава усвајање.

Азијско-пацифички регион брзо затвара разлику, при чему се очекује да ће његов тржишни удео достићи 18% до краја 2025. године. Сингапур и Хонг Конг су на челу, искоришћавајући раније регулаторне оквире и чврсте финансијске инфраструктуре. Режим за лиценцирање Монеарне агенције Сингапура привлачи глобалне учеснике, док локалне компаније као што је Hex Trust шире своје присуство у региону. Поред тога, Јапан и Јужна Кореја бележе појачану активност јер локални регулатори разјашњавају захтеве за чување дигиталних средстава, подстичући домаће и интернационалне инвестиције.

Нови центри се такође појављују на Блиском истоку и у Латинској Америци. Уједињени Арапски Емирати, посебно Дубај, позиционирају се као хаб за дигитална средства кроз иницијативе Dubai International Financial Centre. У Латинској Америци, Бразил води регионално усвајање, са регулаторним напредовањем и партнерствима између банака и финтек компанија која покрећу раст.

Укратко, регионални пејзаж решења за чување на блокчейну у 2025. је обележен доминацијом Северне Америке, јаком европском експанзијом и брзом појавом Азијско-пацифичког региона и других нових хабова, сви обликовани јединственим регулаторним и тржишним динамикама.

Будући изглед: иновације и стратешке мапе пута

Гледајући напред у 2025. годину, будућност решења за чување на блокчейну спремна је за значајну трансформацију, подстакнуту технолошким иновацијама, развојем регулатора и растућим институционалним усвајањем дигиталних средстава. Како се тржиште дигиталних средстава развија, очекује се да ће чувари прећи изнад основног чувања, фокусирајући се на напредну безбедност, интероперабилност и додатне услуге.

Један од најзначајнијих трендова је интеграција мултипартске рачуне (MPC) и модула хардверске безбедности (HSM) за побољшање управљања приватним кључевима. Ове технологије се брзо усвајају од стране водећих чуварских предузећа како би се ублажиле појединачне тачке неуспеха и смањили ризици од унутрашњих и спољних претњи. На пример, Fireblocks и BitGo су обе значајно вложили у решења базирана на MPC, која се очекује да постану индустријски стандард до 2025. године.

Интероперабилност је такође кључно подручје иновације. Како институције разнолико усмеравају своје портфолије дигиталних средстава преко више блокчејна, чувари развијају решења која омогућавају безбедан пренос преко различитих блокчејна и унификовано извештавање. Coinbase Institutional и Anchorage Digital су међу фирмама које граде API и платформе које подржавају широк спектар токена и протокола, предвиђајући потребе клијената за флексибилним, вишеслојним чувањем.

Регулаторна јасноћа такође обликује стратешке мапе пута. Очекује се да ће имплементација регулативе о тржиштима у крипто-активама (MiCA) у Европској унији и развијање смерница Комисије за хартије од вредности и берзе Сједињених Држава подстакнути чуваре на улагање у аутоматизацију усаглашености, реално праћење и чврсте ревизорске трагова. Ово се очекује да подстакне партнерства између чувала и провајдера регтек-а, што је видљиво у сарадњи Hex Trust са компанијама за технологију усаглашености.

Погледајући даље, токенизација реалних средстава (RWAs) ће проширити обим услуга чувања. Чувари се припремају да подрже не само криптовалуте него и токенизоване хартије од вредности, некретнине и друга алтернативна средства. Према Boston Consulting Group, тржиште токенизованих средстава би могло достићи 16 билиона долара до 2030. године, наглашавајући потребу за масштабном, сигурном инфраструктуром за чување.

Укратко, изгледи за 2025. годину за решења за чување на блокчейну су обележени прелазом ка целокупним, технологијом вођеним платформама које обрађују безбедност, интероперабилност, усаглашеност и растући универзум дигиталних средстава. Стратешка улагања у ова подручја ће бити критична за чуваре који желе да стекну институционални удео на тржишту и подрже следећу фазу усвајања дигиталних средстава.

Изазови и могућности: регулаторне, безбедносне и баријере усвајања

Решења за чување на блокчейну, која пружају сигурно складиштење и управљање дигиталним средствима за институционалне и малопродајне клијенте, суочавају се са сложеним пејзажем изазова и могућности у 2025. години. Како се тржиште дигиталних средстава развија, регулаторна контрола, безбедносне претње и баријере усвајања остају централне бриге, али они такође отварају путеве за иновације и разликовање.

Регулаторни изазови и могућности

• Регулаторно окружење за чување на блокчейну брзо се мења. У 2025. години, јурисдикције као што је Европска унија су имплементирале регулацију о тржиштима у крипто-активама (MiCA), наметајући строг захтев за чуваре у погледу капитала, оперативне отпорности и транспарентности (European Securities and Markets Authority). У Сједињеним Државама, Комисија за хартије од вредности и берзе (SEC) и државни регулатори и даље усавршавају смернице о квалификованом чувању, што утиче на то како компаније структурирају своје понуде (Комисија за хартије од вредности и берзе Сједињених Држава).
• Иако трошкови усаглашености расту, јасне регулације подстичу институционално поверење и привлаче нове учеснике. Чувари који проактивно усаглашавају глобалне стандарде су боље позиционирани да служе крос-граничним клијентима и искористе растућу потражњу институција.

Безбедносни ризици и иновације

• Безбедност остаје врхунска брига, пошто високопрофилне повреде и сложени кибератаке и даље нападају чуваре дигиталних средстава. У 2024. години, неколико инцидената истакло је потребу за чврстим мулти-потписним протоколима, модулом хардверске безбедности (HSM) и покривањем осигурања (Chainalysis).
• У одговору, водећи провајдери инвестирају у напредне криптографске технике, као што је мултипартска рачуна (MPC), и интегришу реално праћење и откривање аномалија. Ове иновације не само да ублажавају ризике, већ и служити као кључне разлике у препуном тржишту.

Баријере усвајања и тржишне могућности

• Упркос технолошким напредоцима, усвајање је ометано недовољном интероперабилношћу између платформи за чување, ограниченом интеграцијом са традиционалном финансијском инфраструктуром, и упорним бригама о доступности средстава и правним могућностима (Deloitte).
• Међутим, како све више финансијских институција тражи излагање дигиталним средствима, потражња за усаглашеним, кориснички пријатним решењима за чување се убрзала. Стратешка партнерства између финтек компанија, банака и технологија стварају пут за превазилажење интеграцијских изазова и ширење тржишног домета.

Извори и референце

• Grand View Research
• BitGo
• BNY Mellon
• Curv
• PayPal
• Ledger Enterprise
• Gemini
• Chainlink Labs
• Anchorage Digital
• Copper
• Chainalysis
• MarketsandMarkets
• Hex Trust
• Dubai International Financial Centre
• European Securities and Markets Authority
• Deloitte